关于抓住设立科创板并试点注册制机遇，

加快我区民营经济发展的建议

区政协经济委员会课题调研组

中央交给上海三项新的重大任务，为奉贤新一轮大发展提供了新机遇、开辟了新路径。如何抢抓增设临港新片区、在上海证交所设立科创板并试点注册制以及长三角一体化发展国家战略机遇，是全区上下面临的重大而紧迫的课题。近年来，区委、区政府高度重视科技创新工作和民营经济发展，聚焦中小企业科创活力区、先进制造业承载区、大健康产业核心承载区建设，着力打造“四个奉贤”，奋力创造“奉贤美、奉贤强”新高峰新奇迹。区政协坚持“围绕中心，服务大局”，努力做到“参政议政，关注实事有课题”，在2019年度政协协商计划安排中，将“抓住设立科创板并试点注册制机遇，加快我区民营经济发展”作为重点调研课题，并成立了以区政协张琪副主席为组长，由区政协经济委牵头，区经委、区科委、区金融办、区投促办、区政务服务办等部门、部分区政协委员共同参加的课题组。课题组多次召开相关职能部门、部分民营科技企业代表、部分金融机构代表参加的座谈会，并在8月初赴浙江余姚学习考察其推动科创企业上市的成功经验和做法。课题组在收集大量一手资料基础上，经过多次研讨，形成如下调研报告，供领导决策参考。

一、我区民营经济发展现状

目前，我区正着力构建“东方美谷-美丽健康产业+未来空间-智能网联新能源汽车产业+战略性新兴产业和四新经济”的新“1+1+X”产业体系。

（一）民营经济是我区经济发展的主力军

民营企业是我区新增就业岗位的主要渠道、企业家创业成长的主要途径、经济发展和科技创新的重要力量。截至2018年12月，奉贤区注册登记的非公有制企业达286265户，提供区域近98%的就业岗位；规模以上实体企业近千家，工业总产值1693亿，占比85%；实缴税收304.21亿元，占比65%。

（二）特色产业集聚效应逐步显现

2018年底东方美谷产业有规模以上企业71家，全年累计完成产值251.5亿元，同比增长15.6%，占全区规上产值的14.6%。全年实现税收34.8亿元，同比增长15.0%，占全区规上工业税收（102.7亿元）33.9%。

（三）科创企业队伍不断发展壮大

截至2018年底，全区共有高新技术企业总数652家，战略性新兴产业企业数151家，市、区两级“专精特新”企业175家，“四新”经济示范企业80家。2019年初，按照“三个一百”梯度培育体系，我区培育形成42家领军型企业，62家成长型企业，112家科创型企业。

二、我区民营经济发展存在的几个问题

我区是民营企业集聚区，区内民营企业超过28万家，其中也不乏一批在生物医药、新能源、新材料、高端制造等重点领域发展潜力大、成长性高的企业。但主体还是以中小企业为主，有“好苗子”但缺少“尖子生”。根据区金融办会同区经委的摸底调查数据，我区科创板上市意向企业仅有112家。其中，从上市意向、上市成熟度、科创能力、业内知名度及影响力等多个维度综合评定，只有8家相对成熟的企业为首批重点推荐对象，还有34家企业属于潜力发展企业。这表明我区科创企业现状与科创板上市要求还有一定距离。

根据课题组的调研，我区民营经济发展还存在以下几个问题。

（一）高新技术产业结构不均衡问题较为突出

近年来，我区积极推动制造业转型升级，但目前仍以传统制造业为主，产业结构不均衡问题成为科创型企业发展的瓶颈问题。在科创板重点支持的六大高新技术产业和战略性新兴产业领域当中，我区属于这六大领域的企业占比不够理想，具有国际竞争力的高新技术企业数量还较少。根据2018年上海市高新技术企业统计年报有关数据，截至2018年底，我区有效高新技术企业总数为652家。其中，先进制造与自动化领域企业312家，约占总数的48%；其他依次为新材料领域企业103家，电子信息领域企业80家，生物与新医药领域企业52家，高技术服务领域企业39家，新能源与节能领域企业36家，资源与环境领域企业30家，无航空航天领域企业。从高新技术企业的主营收入、工业总产值、研发费用等统计指标来看，我区的先进制造与自动化产业领域的高新技术企业数占到高新技术企业总数的近一半，但该行业领域销售收入超2亿元企业仅有43家，占该行业领域内企业数的13.78%，整个行业的主营业务收入、工业总产值和研发费用占比均不到40%，呈现出“多而不强”的显著特征。这从一个角度反映了我区以传统产业为主体的产业结构不均衡的局面尚未根本改变，科技创新对经济增长的贡献仍然相对有限。

（二）民营经济扶持政策的供给与需求匹配度还不强

我区历来重视培育支持民营科技企业发展壮大，在资金、人才等方面先后制定出台了相关扶持政策，企业发展环境得到明显改善。但由于民营企业数量众多、行业分布较广，在支持民营科技企业发展方面还存在一些不足，具体表现为：

一是政策取向存在一定急功近利思想。科创型企业有一个从孵化培育到成长壮大的过程，不可能一蹴而就。但我们有些扶持政策，缺少“前人栽树，后人乘凉”的定力，存在“今天栽树，明天乘凉”的倾向，这种急功近利的思想往往影响扶持政策的长远效果。

二是政策重点不够聚焦突出。很大一部分扶持政策属于普惠制财税奖励扶持，一定程度上存在撒胡椒面现象，专项扶持资金规模较小，特别对科技创新方面的专项扶持力度不够。甚至有企业反映，区一级没有兑现市级专项补贴配套资金的情况时有发生，挫伤了企业投入研发的积极性。

三是政策扶持效果未达预期。尽管近年来我区出台了大量政策，覆盖了投融资、人才等多个方面，但主要侧重于企业投资过程后期的扶持与规范，帮助企业开拓市场、提升自身能力等方面的政策尚显不足。课题组的调查显示，民营科技企业享受到这些政策的比例并不高，政策效应不明显，对政策情况不了解的现象普遍存在，相当大一部分企业没有充分享受区内政策的扶持。

（三）营商环境尚需进一步优化

一是政务服务仍存在“门好进、脸好看、事难办”现象。在全市营商环境指数大幅提升背景下，我区营商环境尤其是法治化营商环境建设取得了较丰硕成果。不过，仍有企业反映遇到办事难、办事烦、办事慢等情况。另外，很多应该减免的税收和审批项目，企业不问，管理部门不说，缺乏主动服务的精神。

二是金融服务存在“银行服务不了，‘风投’对接不到”现象。目前许多科技金融政策多为“锦上添花”，而非“雪中送炭”。对于区内小型但拥有较好技术和发展前景的科创企业，由于缺少土地、厂房等有效抵押物。较难获取利率较低的银行贷款，无法解决科技成果产业化初期和市场推广期的资金缺口。区金融小镇以招商引资为主，服务本地科技企业的效用未能有效显现。区域金融创新氛围不浓，手段不多，缺少类似天使基金等风险投资和创业投资的对接平台。

三是人才服务存在“紧缺人才外引不进，自身高端人才内留不住”现象。由于人才“引进来”、“留得下”、“用得好”的综合配套政策和服务设施还不够不完善，我区发展高端制造业和高技术产业都还缺少高端技术人才支撑，人才政策梯度设计与本地区的产业结构匹配度尚有差距。

四是专业服务存在“平台功能不彰，创新基本靠自发”现象。根据问卷调查，我区民营企业近90%都是通过熟人介绍相关科研单位，80%的企业表示政府服务网站提供信息不够精准，功能单一。近年来，我区虽然搭建了各种各样为科创服务的信息互动服务平台、产学研合作平台、融资平台、人才交流平台等，但平台层次相对较低，科创服务功能未充分发挥。

（四）民营企业自身存在的问题

一是企业创新动力不足。我区中小微民营企业众多，尤以传统加工制造业居多。受“小富即安”思想影响，许多企业安于现状，或热衷于短平快项目，科技创新动力不足，在科研平台建设、专利申报、产学研合作上不够积极主动，进行自主创新活动以实现技术储备、技术升级的紧迫性和危机感不强。

二是企业科创能力不够。我区开始推进科创板企业上市以来，众多科创企业响应积极，但是科创属性普遍不高，多以配套加工，进口替代为主，虽有一定的技术创新，但缺乏能扼住产业咽喉的核心技术，产品创新和市场创新能力也有所欠缺，核心竞争力不足。

三是企业合规性问题突出。在经济高速增长时期，部分民营企业经营比较粗放，在环保、社保、质量、安全、信用等方面存在不规范、不稳健甚至不合规合法的问题，在加强监管执法的背景下就会面临很大压力。

三、对“科创板+注册制”机遇的理解和把握

设立科创板并试点注册制，是中央立足全国改革开放大局作出的重大战略部署，是资本市场的重大制度创新，是完善多层次资本市场体系的重大举措。科创板落户上海，既是中央交给上海的重大战略任务，也是上海推进国际金融中心和具有全球影响力的科技创新中心建设的重大机遇。今年7月22日，随着科创板首批25家公司在上海证券交易所挂牌上市交易，标志着“科创板+注册制”这一重大改革任务正式落地。下面,简要分析“科创板+注册制”给我区民营企业带来的机遇。

（一）科创板具备强烈科创属性，优先青睐“六大行业”

 根据上交所发布的《科创板企业上市推荐指引》，科创板主要欢迎六大领域的科技创新企业：新一代信息技术领域、高端装备领域、新材料领域、新能源领域、节能环保领域以及生物医药领域。首批上市的25家科创企业大致体现了科创板的上述“行业偏好”：计算机、通信和其他电子设备制造业有9家，专用设备制造业有8家，铁路、船舶、航空航天和其他运输设备制造业3家，软件和信息技术服务业2家，通用设备制造业、仪器仪表制造业、有色金属冶炼和压延加工业各有1家。换言之，科创板面向世界科技前沿、经济主战场，主要聚焦的是拥有硬科技、持续创新能力和研发能力的高新技术行业，并有一定利润转化，具有可持续性的企业。而传统的行业企业，如传统的金融公司、传统的房地产公司，以及只是应用了新科技的创业企业，则很难在科创板上市。

近年来，我区着力发展的生物医药、新能源、战略性新兴产业等，均符合科创板重点支持产业发展方向，并形成一定产业基础和产业集聚效应。科创板“六大行业偏好”，为我区建设科创板上市企业库，加大民营科技企业扶持力度，构建“1+1+X”新产业体系提供了重要依据和指引。

（二）科创板开辟的融资新通道，将助力优质科创企业健康可持续发展

 如果说过去主板主要是解决国有企业的融资问题，中小板主要是解决传统型小企业的融资难问题，创业板主要是解决有一定技术含量小企业的融资难问题，并且它们的规则都是“审核制”，要排队等待上市，有连续盈利的要求，有主营业务年收入的要求，有涨10%的要求等等。“科创板+注册制”的显著特点则是科创性与包容性，通过发行制度和上市门槛的调整，不仅能够为更多优质科创企业提供上市融资机会，解决其融资难问题，促进企业健康可持续发展，同时也能够为股东、投资机构提供更丰富的流通渠道，补齐了资本市场服务科技创新的短板。高投入是科技产业振兴的必要条件。“科创板+注册制”将转变过去以政府投入为主的模式，转而通过资本市场来为高科技产业融资。因而，可以预期的是，科创板开辟的融资新通道，将助力我区优质科创企业迎来发展的黄金时期。

（三）科创板营造较为宽松的上市环境，将帮助初创期的科创企业获得间接融资

那些符合产业政策导向、盈利能力强、科技含量高、成长性好的优质科创企业，通过在科创板上市可以直接解决融资问题。但对于众多初创期的科创企业，则限于各种条件，暂时无法通过上市解决融资问题。那么是不是中小微科技企业就无法从科创板获益呢？我们认为，科创板更大的作用在于能够间接帮助暂时无法上市的中小微科技企业拿到VC、PE等股权投资机构的投资。这是因为大多数股权机构做的都是财务投资，它们投资企业的目的，主要是为了扶持企业上市，然后在证券市场卖出股份赢利。不过，由于很难找到将投资所得股份变现的渠道，股权投资机构普遍对投资处于初创期的科创企业不感兴趣。“科创板+注册制”制度，尤其是其中的注册制规则，将创造相对宽松的上市环境，让更多科创企业拥有上市的机会，也让股权投资机构发现了投资变现的好通道。这会激发股权投资机构对投资科创企业的积极性，让我区中小微科创企业获得它们的股权投资，实现间接融资目的。

四、主动拥抱科创板机遇，加快我区民营经济发展的建议

基于以上对“科创板+注册制”机遇的理解和把握，以及对我区民营经济发展现状与问题的分析，现就下一步加快我区民营经济发展提出几点建议。

（一）提高认识，进一步激发和保护企业家精神

民营经济是奉贤经济发展的主力军、生力军和主体力量，也是奉贤经济发展的个性和特色。但一段时间以来，受国内外经济环境变化以及土地减量化、生态环境整治等因素的影响，民营经济受损较严重，社会上也一度流行“民营经济离场论”等怀疑和否定民营经济的错误言论，让企业家感到“创业不荣耀，致富不自豪”，造成“小富即安、大富不安”现象。为此，建议：一是在认识上，始终坚持“两个毫不动摇”，牢固树立“民营企业和民营企业家是我们自己人”的理念。让民营企业经营者安下心来，心无旁骛创业创新创造，踏踏实实办好企业。二是激发和保护企业家精神，提高企业家社会地位。对优秀企业家，依法依规体现政治待遇，优先推荐参加各级表彰评选，可聘请担任政府经济顾问。落实各级党委政府与民营企业家定期沟通、民营企业家列席经济工作会议等重要会议、邀请部分商会会长列席人大和政协会议等机制。营造良好氛围，让企业家在社会上有地位、在政治上有荣誉、在经济上有实惠、在事业上有成就，充分激发他们创业创新创富的精神。

（二）释放制度红利，进一步优化营商环境

随着民营经济进入高质量发展阶段，“要素红利”逐渐让位于“创新红利”，“政策红利”逐渐让位于“制度红利”。优良的营商环境对于民营企业发展的意义更加凸显。为此，建议：一是以增强企业实际获得感为关键标尺，深化“放管服”改革。建立涉企收费目录清单制度，着力解决“门好进、脸好看、事难办”问题，努力创造审批最少、流程最优、效率最高、服务最好的政务环境。二是坚持“竞争中性”原则，对民营企业一视同仁，着力解决各类“卷帘门”、“玻璃门”、“旋转门”问题。三是以“不求所有，但求所用”的新人才观为引领，加强各类人才发展平台建设，不断完善人才落户机制、人才住房补贴机制及教育、医疗等方面的综合配套服务，让现有存量人才真正在奉贤落地，吸引增量科技创新人才在奉贤创业，支撑我区创新创业集聚区建设。

（三）促进金融科技产业“三融合”，进一步打造科创生态圈

“科创板+注册制”树立了鲜明的科技创新导向，为新兴产业类企业对接资本市场提供了绿色通道。分析首批上市科创企业注册地分布，就会发现绝大部分集中在几个经济发达省份，尤其是江浙沪三省市就有14家，占比近一半。这与这些地区凭借科技、产业集群、人才等优势，构筑区域科技创新生态系统有密切关联。为此，建议：一是区财政、金融、税务部门、银行开展合作，提供覆盖信贷业务全流程的银税互动产品，推进中小微企业诚信机制建设，提高优质中小微企业获贷能力。二是整合担保、投资、银行等各金融机构在产业配套、金融授信、政策服务等方面的综合性资源，打出“投保贷”联动组合拳，共同为中小微企业聚合多方普惠金融资源，着力降低中小微企业融资成本。目前我区在政府性融资担保方面已有所突破，下一步可研究金融机构服务东方美谷生物医药产业和未来空间新能源汽车产业的核心指标。三是推进产学研由单纯的项目、技术、人才方面的浅层合作向战略、行业和产业创新层面的深度合作转变。支持高校、科研院所、企事业单位，围绕大健康产业、新能源汽车产业发展的共性科技需求，建立或联合建立技术转移服务机构，打通科技成果转移、转化渠道，实现科技创新与区域特色产业融合发展，形成“雨林式”或“春笋型”科创生态。

（四）提高政策的供需匹配度，进一步增强民营企业获得感

我区支持民营经济发展的政策近年来密集出台，政策体系逐步形成，但企业获得感并不很强。究其原因，与部分政策不切实际、扶持力度小有关。为此，建议：一是切实推动民营经济扶持政策落实落地。健全完善民营经济发展联席会议机制，建立统一的政策推介机制，健全政策执行平台，建立健全市场主体视角的第三方评估机制。发扬“前人栽树，后人乘凉”的精神，对能支撑区域未来产业发展的企业精心筛选、重点扶持，推动建立企业联盟，在同等条件下优先选择本土企业产品和服务用于政府投资建设项目。二是进一步完善政府涉企决策中听取民营企业家意见的制度安排。探索将涉企决策事项目录化，凡列入目录的事项，把决策前与相关企业家群体的协商程序作为决策的必要环节。政府重大规划或政策调整、重要资源配置、重大项目建设、重大生态环境整治等重大行政决策，涉及企业家群体利益的，要吸纳企业家参与沟通协商，充分听取企业家或企业家社团的反映和呼声。三是切实帮助民营企业妥善解决历史遗留问题。“先上车、后买票”现象是民营经济特定发展阶段的产物，有关部门应以历史和负责任的态度，切实帮助有发展前景的民营企业妥善解决诸如环保、安全、信用、资产经营等历史遗留问题，避免政策执行“简单化”和“一刀切”。

（五）以全面实施“双引擎”驱动战略为契机，进一步促进民营企业家健康成长和民营经济健康发展

民营企业家的健康成长和民营经济的健康发展，不仅是重大经济问题，也是重大政治问题。我区为抢抓“三大机遇”、推动经济高质量发展，提出全面实施“东方美谷+未来空间”的双引擎驱动战略，这为推动民营企业家健康成长和民营经济持续健康发展提供了战略机遇和广阔空间。为此，建议：一是抢抓新片区机遇，推动智能网联新能源汽车配套产业集聚发展，加快培育经济发展新动能。积极争取将智能网联新能源汽车配套产业整体纳入“上海打造世界级汽车产业中心”总体规划，推动特斯拉三期项目尽快落户临港奉贤园区，进一步布局汽车核心零部件、汽车售后服务市场、汽车检测认证等关键领域，推动国家级工程实验室、上海市级智能网联信息中心安全测试认证服务平台、智能网联新能源汽车关键场景（地库、园区、乡村）测试区、智能网联再创造大赛等项目和活动在奉贤落地，鼓励引导我区民营经济向产业链价值链高端攀升、向创新驱动转换。二是引导民营企业家履行社会责任。引导民营企业家讲正气、走正道，在合法合规中提高企业竞争能力；教育民营企业家诚实守信、依法经营、依法纳税，做到“不碰红线、不踩底线”；引导民营企业家认真履行环境保护、安全生产、食品药品安全、职工社会保障等社会责任；鼓励民营企业家在生态文明建设、乡村振兴战略实施、公益慈善事业等方面为社会带好头。三是培养新生代民营企业家队伍。完善企业家教育培训制度，建立高校、党校与企业人才培养的沟通机制；建立健全“老带青”创业辅导制度，重点从“隐形冠军”培育企业负责人、科技型中小企业负责人和“创二代”中择优培养一批新时代青年企业家；建立“创二代”挂职培养制度，定期筛选有潜力的年轻优秀经营者，到涉企机关部门挂职锻炼，培养民营企业家后备军。